RESENHA DA BOLSA - TERÇA-FEIRA 09/19/2018

ÁSIA: Os mercados da Ásia fecharam majoritariamente menores na madrugada desta quinta-feira.

Os mercados chineses tiveram uma recuperação parcial depois de pesadas perdas na sessão anterior após o banco central do país cortar a exigência de reserva para os bancos no fim de semana em 100 pontos base a partir de 15 de outubro. O índice de exigência de reserva (RRR) atualmente é de 15,5% para grandes corporações comerciais e 13,5% para credores menores. A mudança do PBOC veio em meio à preocupações sobre o impacto econômico da guerra comercial em curso entre Pequim e Washington.

O composto de Xangai subiu 0,17%, para fechar em 2.721,02 pontos, enquanto o composto de Shenzhen entregou seus ganhos iniciais e terminou em 1.385,09 pontos.

No resto da Ásia o dia foi de queda após um acabamento misto em Wall Street.

O índice ASX 200 da Austrália caiu 0,97%, para fechar em 6.041,1 pontos, enquanto o subíndice financeiro fortemente ponderado caiu 0,87%. 

O Nikkei do Japão fechou em baixa de 1,32% para 23.469,39 pontos e o índice Topix caiu 1,76% para terminar o pregão em 1.761,12 pontos. Os eletrônicos estavam entre os maiores declives, já que as preocupações sobre as tensões comerciais entre os EUA e a China continuam a aumentar. Sharp caiu 5,24% e Renesas recuou 4,64%. O setor financeiro caiu, mas menos, com os rendimentos dos títulos permanecendo em alta. O JGB de 10 anos subiu 0,9 ponto percentual, para 0,154%. O iene japonês valorizou frente ao dólar e foi negociado à 113,24 ante 114,0 da semana passada. 

O índice Hang Seng de Hong Kong  caiu 0,11%, sua segunda queda em uma sequência de seis dias.

Os mercados da Coreia do Sul permaneceram fechados por conta de um feriado público.

EUROPA: As bolsas europeias operam em baixa nesta terça-feira, devolvendo os ganhos inicial, já que os rendimentos dos títulos italianos e americanos voltaram a subir.

O pan-europeu STOXX 600 cai 0,44%. Ações da área de saúde da Europa estavam entre as piores na terça-feira, após uma série de rebaixamento de rating. Ipsen da França lidera as perdas depois que o JP Morgan cortou a recomendação de suas ações de "neutro" para "underweight". As ações da empresa caem mais de 5% com as notícias.

Ainda em Paris, as ações da franco-holandesa Air France-KLM saltam mais de 5% em meio a esperanças de um acordo com sindicatos. A empresa supostamente ofereceu aos pilotos franceses e funcionários uma alta de 4% numa tentativa de acabar com um impasse que provocou greves e desencadeou a saída do executivo-chefe da empresa no início deste ano.

Ações da fintech Wirecard sobe 4% na terça-feira. A empresa prevê que os lucros vão crescer seis vezes em meados da próxima década, devido ao boom global do comércio eletrônico e dos pagamentos digitais.

Enquanto isso, Sage da Grã-Bretanha lidera as baixas do pan-índice, com queda de quase 3%, depois que o Barclays reduziu a recomendação de suas ações de "equalweight" para "underwaight".

As bolsas europeias caíram acentuadamente na segunda-feira, com o índice FTSE MIB da Itália recuando mais de 2%, com o aumento dos rendimentos dos bônus italianos e o aumento do rendimento dos títulos italianos e alemães, pressionando fortemente as ações de bancos. 

Na terça-feira, os investidores continuam a monitorar de perto a situação política na Itália, onde as tensões entre Roma e Bruxelas em relação às primeiras metas orçamentárias e de déficit do novo governo de coalizão estão crescendo. O governo italiano tem como meta um déficit de 2,4% do PIB no ano que vem e dizem que se comprometerão a diminuir para 2,1% em 2020 e 1,8% em 2021. O ministro de Assuntos Europeus, Paolo Savona, buscou amenizar as preocupações de um impasse entre a Itália e a UE, dizendo estar confiante de que o governo chegaria a um acordo com a Comissão Europeia. O índice de referência italiano cai 0,11%. O DAX 30 da Alemanha recua 0,42%, o CAC 40 da França cai 0,19% e o FTSE 100 do Reino Unido cai 0,26%.

Entre as mineradoras listadas na LSE, Anglo American sobe 1,8%, Antofagasta avança 1,6%, enquanto BHP sobe 0,8% e Rio Tinto avança 1,1%.

O setor de petróleo aumenta à medida que os preços do petróleo se recuperam da fraqueza do dia anterior. Total sobe 0,81%, enquanto Royal Dutch Shell sobe 0,54% e BP avança 0,54%.

EUA: Os futuros do índice de ações dos EUA operam em baixa, sugerindo que a recente desaceleração do mercado de ações deve continuar, com os investidores continuando a se preocupar com o aumento dos rendimentos dos títulos e suas implicações que podem pesar sobre os valores das ações.

O Dow subiu 0,15% na segunda-feira, mas tanto o S & P 500 quanto o Nasdaq recuaram pela terceira sessão consecutiva. Nas últimas duas sessões, o S & P 500 ficou abaixo da média móvel de 50 dias, um dado de curto prazo. O índice não fecha abaixo de sua média desde julho e caso isso continue, pode ser um catalisador para mais vendas.

As bolsas tem sido influenciado pelo recente aumento dos rendimentos dos títulos e das taxas de juros, os quais podem sinalizar uma nova fase nos mercados pós-crise. Rendimentos mais altos equivalem a custos de empréstimos mais íngremes para corporações e investidores. 

Na terça-feira, o rendimento da nota de 10 anos do Tesouro dos EUA sobe 1,4 pontos percentuais, para 3,24%, atingindo seu nível mais alto desde 2011. O mercado de títulos ficou fechado na segunda-feira por conta do feriado do Dia de Colombo.

Na agenda econômica, o índice de otimismo para pequenas empresas da Federação Nacional das Empresas Independentes caiu 0,9% em setembro.

Também está prevista comentários de vários oradores do Federal Reserve, incluindo Robert Kaplan, presidente do Fed de Dallas e Patrick Harker, presidente do Fed da Filadélfia. Separadamente, John Williams, presidente do Fed de Nova York, falará esta noite e dará uma conferência à imprensa.

Na segunda-feira, o Fundo Monetário Internacional (FMI) cortou sua previsão de crescimento global para este e próximo ano para 3,7%, que para ambos está 0,2% abaixo da previsão anterior de julho. Isso reflete o crescimento mais fraco das economias mais avançadas, o aumento das tensões comerciais e o aumento dos preços do petróleo.

ÍNDICES FUTUROS - 8h00:

Dow: -0,53%

SP500: -0,55%

NASDAQ: -0,55%

OBSERVAÇÃO: Este  material é um trabalho voluntário, resultado da compilação de dados divulgados em diversos sites da internet que são aqui resumidos de maneira didática para facilitar e agilizar a compreensão do leitor. O texto da sessão asiática está no tempo passado e a europeia no presente devido ao horário em que este relatório é redigido. Atentem-se para o horário de disponibilização dos dados.

RESENHA DA BOLSA - SEGUNDA-FEIRA 08/19/2018

ÁSIA: Os mercados asiáticos fecharam em queda nesta segunda-feira, com o mercado de Xangai registrando seu pior desempenho diário em meses.

O composto de Xangai caiu 3,72%, fechando em torno de 2.716,51 pontos, o maior declínio desde 19 de junho, de acordo com a Wind Information. O composto de Shenzhen caiu 3,83% para terminar em cerca de 1.386,28 pontos no primeiro dia de negociação desde o término dos feriados do Golden Week. O índice Hang Seng de Hong Kong foi negociado em baixa de 1,39%.

O Banco Popular da China anunciou no domingo que cortou a "reserve requirement ratio" (RRR), em ponto percentual nos índices de reservas compulsórias dos bancos a partir de 15 de outubro. O RRR para grandes bancos é de 15,5% e 13,5% para credores menores. O movimento do banco central da China, o quarto em 2018, ocorre em meio às preocupações sobre o impacto econômico da guerra comercial em curso entre Pequim e Washington.

Todos os principais bancos chineses registraram fortes quedas na segunda-feira. Banco Industrial e Comercial da China caiu 3,64%, China Construction Bank caiu 4,28%, enquanto o Banco Agrícola da China recuou 2,57%.

Os mercados da Austrália encerraram o dia com o ASX 200 caindo 1,38% para 6.100,3 pontos, com os principais setores em baixa. O setor financeiro altamente ponderado fechou em baixa de 1,33%, com as ações da ANZ Banking Group caindo 2,63% e Commonwealth Bank of Australia, recuando 0,93%. O movimento nas ações da ANZ veio depois que anunciou que o lucro total do ano fiscal de 2018 seria "impactado por custos adicionais para compensação de clientes, amortização acelerada de software e outros itens notáveis". Entre as mineradoras australianas,  BHP caiu 2,6% e Rio Tinto recuou 1,6%.

O Kospi da Coreia do Sul caiu 0,6%, para fechar em 2.253,83 pontos, enquanto as ações da gigante Samsung Electronics mantiveram ganhos de 0,56%. As ações das empresas do Grupo Lotte subiram após a libertação do presidente Shin Dong-bin da prisão na última sexta-feira, depois que um tribunal suspendeu sua sentença de prisão por um crime ligado à ex-presidente sul-coreano Park Geun-hye. A Lotte Confectionery registrou ganhos de 2,68%, enquanto a Lotte Himart avançou 1,08% e a Lotte Chemical subiu 3,05%.

Os mercados do Japão ficaram fechados para um feriado público.

No mercado cambial, o índice do dólar, que acompanha o dólar em relação a uma cesta de pares, estava em 95,813, avançando após queda no último pregão.

Na sexta-feira passada, os rendimentos da nota do Tesouro de 10 anos dos EUA também atingiram uma nova alta de sete anos antes de se estabilizarem em torno de 3,233%, com o desemprego nos EUA nos níveis mais baixos desde 1969.

O iene japonês viu uma recuperação para 113,76 contra o dólar, enquanto o dólar australiano continuou a negociar mais forte em US $ 0,7059.

Nos mercados de petróleo, os preços continuaram a cair durante o horário asiático. O Brent caiu cerca de 1%, para US $ 83,33 por barril, enquanto o contrato futuro de petróleo dos Estados Unidos ainda era negociado a US $ 73,76 por barril. O movimento ocorreu depois que uma autoridade dos EUA disse na sexta-feira que o governo Trump está repensando as iminentes sanções do país contra o Irã em novembro.

EUROPA: Os mercados europeus operam em baixa na manhã de segunda-feira, após fortes quedas na Ásia. O pan-europeu Stoxx 600 caiu cerca de 0,5% durante as negociações da manhã, com a maioria dos setores e principais bolsas em território negativo.

As ações da companhia automobilística lideram as perdas logo após o início do pregão, em meio à relatos de que os legisladores europeus poderão em breve impor limites para emissão de dióxido de carbono mais altos do que o esperado. No início deste mês, ministros de Meio Ambiente da UE apoiaram uma meta de reduzir as emissões de carbono de carros e vans em 40% até 2030. Em resposta, o lobby europeu de montadoras alertou que tais planos podem ameaçar empregos na indústria. Volkswagen, Valeo e Renault caem mais de 1%.

Enquanto isso, o índice FTSE MIB da Itália, caiu mais de 2%, com os rendimentos dos títulos do governo atingindo novas altas. A UE reiterou preocupações sobre os planos orçamentários da Itália no fim de semana, enquanto Roma insistiu que "não recuaria". Os investidores também estão avaliando a perspectiva de rebaixamentos de curto prazo para o rating de crédito da Itália.

Olhando para as ações individuais, a norueguesa Norsk Hydro lidera o topo do benchmark pan europeu depois que a empresa de alumínio conseguiu uma autorização para reiniciar sua refinaria da Alunorte com metade da capacidade. As ações na bolsa de valores de Oslo sobem mais de 5% com as notícias.

No front político, a primeira-ministra britânica Theresa May recebeu um incentivo no domingo, depois que o primeiro-ministro japonês, Shinzo Abe, disse ao Financial Times que ele receberia a Grã-Bretanha no acordo Trans-Pacific Partnership "de braços abertos" depois do Brexit. E as autoridades da UE estão cada vez mais otimistas com a possibilidade de que um acordo sobre o Brexit seja alcançado. O presidente da Comissão Europeia, Jean-Claude Juncker, disse que um acordo poderia ser fechado em novembro.

Em pesquisas divulgadas pela Deloitte e pela Câmara de Comércio Britânica na segunda-feira mostraram que a incerteza ainda pesa sobre as empresas britânicas, colocando as exportações, o recrutamento e os investimentos sob pressão. O FTSE 100 do Reino Unido cai 0,56%. Entre as mineradoras listadas em Londres, Anglo American cai 0,2%, Antofagasta recua 0,1%, enquanto BHP cai 0,3%, mas Rio Tinto opera em alta de 0,8%.

A produção industrial alemã, que inclui produção na indústria, energia e construção, caiu 0,3%, pelo terceiro mês consecutivo em agosto. 

A indústria alemã operou "em um ritmo lento" no verão, mas segundo o ministério alemão, é provável que ganhe velocidade rapidamente em meio às crescentes encomendas das fabricas e expectativas de que os atuais gargalos para a aprovação de novos carros de passeios, devido ao novo protocolo de teste de emissões da WLTP, serão resolvidos gradualmente. Na comparação com agosto de 2017, a produção industrial total recuou 0,1%, levando em consideração os efeitos de calendário. O DAX 30 da Alemanha cai 0,87%

EUA: Os futuros dos EUA recuam após quedas acentuadas nos mercados do exterior. Os bancos americanos estarão fechados para o feriado de Columbus Day, assim como o mercado de títulos embora os mercados de ações permaneçam abertos. Na sexta-feira, o rendimento de 10 anos do Tesouro atingiu o seu nível mais alto desde 2011.

Isso ocorre em meio a novos dados econômicos, como o relatório de empregos divulgados na sexta-feira mostrar mais um mês de aumento dos salários e uma revisão acentuada em relação ao payrolls de agosto. Em setembro, a taxa de desemprego nos EUA caiu para um nível não visto em quase 50 anos , enquanto a criação de empregos em setembro atingiu o menor nível em um ano, com a economia somando 134 mil empregos, muito abaixo do esperado pelos analistas.

Nesta segunda-feira, no entanto, não há dados econômicos ou corporativos relevantes para os investidores acompanharem.

Os investidores estarão olhando para as eleições de meio de mandato em novembro. Antes do evento político, as notícias continuam saindo de Washington. No fim de semana, Brett Kavanaugh foi empossado no sábado como o 114º juiz do Supremo Tribunal, depois que o Senado votou 50-48 a favor da confirmação do candidato, apesar de várias alegações de má conduta sexual do candidato.

Ainda antes da abertura de Wall Street, o presidente do St. Louis Fed, James Bullard, estará falando em uma palestra da Fundação OMFIF em Cingapura.

ÍNDICES FUTUROS - 7h30:

Dow: -0,41%

SP500: -0,31%

NASDAQ: -0,45%

OBSERVAÇÃO: Este  material é um trabalho voluntário, resultado da compilação de dados divulgados em diversos sites da internet que são aqui resumidos de maneira didática para facilitar e agilizar a compreensão do leitor. O texto da sessão asiática está no tempo passado e a europeia no presente devido ao horário em que este relatório é redigido. Atentem-se para o horário de disponibilização dos dados.

RESENHA DA BOLSA - QUINTA-FEIRA 04/19/2018

ÁSIA: Os mercados da Ásia fecharam em baixa nesta quinta-feira, com os investidores avallli com as taxas crescentes, depois que os dados econômicos dos EUA foram divulgados durante a noite.

O Nikkei do Japão entregou os ganhos iniciais e caiu 0,56%, fechando em 23.975,62 pontos, enquanto o índice Topix encerrou o pregão ligeiramente mais fraco, em 1.801,19 pontos. Toyota e SoftBank subiram após relatos de que formarão uma joint venture chamada Monet Technologiesas em 2019 e usará dados para otimizar a oferta e a demanda no setor de transporte assim como veículos com condução autônoma e outras tecnologias.

O Kospi da Coreia do Sul continuou a queda e recuou 1,52%, para fechar em 2.274,49 pontos, após notícias de que o presidente do Banco da Coreia, Lee Ju-yeol, sugeriu um possível aumento da taxa de juros em outubro. Ações de empresas de cosméticos da Coreia do Sul sofreram com o fraco consumo entre chineses, segundo a Reuters. As ações da Amorepacific despencaram 13,04%, enquanto Cosmax caiu 9,91%.

O índice Hang Seng de Hong Kong caiu 1,73%, liderado por empresas chinesas do continente. Destacam-se a petrolífera CNOOC que caiu 3,47% e empresa imobiliária Country Garden que deslizou 1,44%. JPMorgan baixou sua classificação para as ações chinesas para neutras, esperando uma guerra comercial como vigor no ano que vem, ao mesmo tempo em que adotou uma perspectiva negativa para o yuan e cortou as perspectivas de crescimento do PIB.

Em sentido contrário, o ASX 200 da Austrália subiu 0,49%, com o setor financeiro altamente ponderado avançando 0,82%. A mineradora South32 disparou 7,32% após interesse da Exxaro da África do Sul em seus ativos de carvão. Entre outras empresas do setor, BHP subiu 0,7% e Rio Tinto avançou 0,5%. Dados econômicos mostraram que o superávit comercial do país aumentou no mês de agosto, acima das expectativas. As exportações cresceram 1% mês a mês, enquanto as importações permaneceram inalteradas.

Os mercados da China permanecem fechados para os feriados da Golden Week.

EUROPA: As bolsas na Europa operam em baixa nesta quinta-feira, com investidores digerindo os comentários do chefe do Federal Reserve dos EUA e monitorando os eventos na Itália.

O pan-europeu Stoxx 600 cai 0,7% com quase todos os setores no vermelho. Os mercados tentam se adaptar aos comentários mais agressivos do banco central dos EUA. Jerome Powell, o presidente do Fed dos EUA, disse que o banco pode elevar as taxas de juros acima do nível estimado como "neutro" enquanto uma economia dos EUA "notadamente positiva" continua a crescer. Os comentários de Powell levaram o dólar a uma alta de 11 meses contra o iene japonês e também pressionaram os rendimentos dos títulos da zona do euro. Os altos rendimentos nos mercados de títulos tendem a ser negativos para as ações, uma vez que significam custos mais altos para as empresas.

Analisando o índice pan europeu, a Electrocomponents estava entre as com melhor desempenho, com um aumento de mais de 3%, depois de relatar que os lucros do primeiro semestre subiram 27% em relação ao ano passado.

As ações do Danske Bank caem 3% após a notícia de que o banco será investigado pelo Departamento de Justiça dos EUA devido escândalo de lavagem de dinheiro. Essa investigação pode resultar em uma pesada multa.

Enquanto isso, os investidores ficavam de olho na política italiana. O primeiro-ministro Giuseppe Conte disse na quarta-feira que o déficit do governo diminuirá nos próximos três anos, apesar do aumento previsto para 2019. Analistas de mercado estão preocupados com gastos extras na terceira maior economia do euro, devido à sua dívida de 130% do PIB. O principal índice da Itália, o FTSE MIB, cai 0,5%.

Na Grécia, as ações dos bancos estão no centro das atenções depois de uma grande queda na quarta-feira. Os investidores temem que os reguladores exijam mais capital. Nos final da manhã, os maiores bancos gregos negociam em terreno positivo, recuperando parte das perdas de quarta-feira.

EUA: Os futuros do índice de ações dos EUA caem antes da abertura da sessão de quinta-feira, seguindo o sentimento negativo visto nos mercados internacionais, à medida que os investidores em todo o mundo se incomodam com as taxas de juros crescentes.

Na sessão anterior, o rendimento dos títulos do tesouro de 10 anos atingiu seu nível mais alto desde julho de 2011, enquanto o rendimento dos títulos do tesouro de 30 anos atingiu o maior nível desde outubro de 2014. A alta ocorreu após novos dados mostraram que a folhas de pagamento de empresas privadas aumentaram 230.000 em setembro, de acordo com a ADP e a Moody's Analytics, ultrapassando em muito os 168.000 empregos de agosto. Ainda na quarta-feira, o índice não-manufatureiro do ISM atingiu seu nível mais alto já registrado.

A alta acentuada das taxas e os comentários recentes do Federal Reserve (Fed, o banco central americano) derrubam os mercados internacionais. Na quarta-feira, o presidente do Fed, Jerome Powell, disse que o banco central dos EUA tinha um longo caminho a percorrer antes de as taxas de juros se tornarem neutras, sugerindo aos mercados que mais aumentos poderiam estar no horizonte.

Na quinta-feira, os pedidos de seguro-desemprego devem ser divulgados às 9h30, seguidos pelos pedidos das fábricas às 11h00. Os dados de emprego de setembro serão divulgados na manhã de sexta-feira.

Entre as notícias do banco central, o vice-presidente Randal Quarles estará em St. Louis, Missouri, onde deverá participar do Community Banking na 21st Century Research / Policy Conference.

Em as notícias corporativas, a Constellation Brands e a Costco estão programadas para publicar seus balanços.

ÍNDICES FUTUROS - 7h30:

Dow: -0,51%

SP500: -0,57%

NASDAQ: -0,74%

OBSERVAÇÃO: Este  material é um trabalho voluntário, resultado da compilação de dados divulgados em diversos sites da internet que são aqui resumidos de maneira didática para facilitar e agilizar a compreensão do leitor. O texto da sessão asiática está no tempo passado e a europeia no presente devido ao horário em que este relatório é redigido. Atentem-se para o horário de disponibilização dos dados.